Nicel metodoloji

AIM, piyasa analizini kendi nicel motoruyla birleştirir. Motor, analiz edilen varlık ve zaman ufku için binlerce olası fiyat yolu üretir. Senaryonun hedefine ulaşanları, önce geçersizleşme seviyesine ulaşanları ve bu iki seviyeden hiçbirine ulaşmayanları sayar. Sonuç senaryoyu tanımlar; ne yapman gerektiğini söylemez.

• Gerçek zamanlı bir piyasa veri kaynağından alınan varlık referans fiyatları kullanılır: 5 dakikalık, 1 saatlik ve 1 günlük mumlar.
• Yalnızca analiz anından önce kapanmış mumlar kullanılır; her sonuç kullanılan fiyatın zamanını kaydeder.
• Varlığın o andaki referans alış-satış farkı kullanılır. Aracı kurumundaki fiyatlar farklı olabilir.
• Piyasa kapalıysa veya son fiyat 20 dakikadan eskiyse “güncel” senaryo simülasyonu yapılmaz: AIM, uygulanabilir giriş bölgeleri yerine referans seviyelerle kapanış analizi sunar.
• Seans kapanışını aşan hareketler, örneğin hafta sonu hareketleri, normal mumlarmış gibi yeniden kullanılmaz.

Motor filtrelenmiş tarihsel simülasyon kullanır: varlığın yakın geçmişteki hareketlerini alır, her andaki oynaklığa göre üstel hareketli ortalamayla normalleştirir ve güncel oynaklığa yeniden ölçeklenmiş ardışık bloklar halinde kullanır. Böylece normal dağılım varsaymadan kalın kuyruklar ve oynaklık dönemleri gibi gerçek piyasa özelliklerini korur. Modelin güncel sürümü fhs-pathwise-entry-v3 olarak tanımlanır ve her analizde kaydedilir.

• Varsayılan zaman ufku 24 saattir; senaryonun süresine göre 1 ile 240 saat arasında değişebilir.
• 48 saate kadar 5 dakikalık, daha uzun ufuklarda 1 saatlik adımlarla simülasyon yapılır.
• Senaryoda bekleyen bir giriş bölgesi varsa yalnızca bu bölgeye ulaşan yollar sayılır. Bu noktadan itibaren zaman ufkunun yalnızca kalan süresi kullanılır.
• Giriş bir mumun kapanışına bağlıysa ilgili zaman diliminin simüle edilmiş kapanışı kullanılır; seviye, işlem tam o fiyatta gerçekleşmiş gibi ele alınmaz.
• Giriş ve hedef aynı simülasyon adımında gerçekleşirse ve hangisinin önce olduğu belirlenemezse yol olumsuz sayılır.

İşlem gerçekleşmesi, güncel alış-satış farkıyla hesaplanan alış ve satış fiyatları kullanılarak simüle edilir: uzun pozisyonda giriş satış fiyatındadır; hedef ve geçersizleşme alış fiyatıyla değerlendirilir. Kısa pozisyonda bunun tersi uygulanır. Böylece alış-satış farkı yalnızca nihai sonucu değil, hangi seviyeye önce ulaşıldığını da değiştirebilir. Komisyonlar, swaplar ve fiyat kayması yalnızca açıkça belirtilmişse dahil edilir; aksi halde varsayılmaz.

• Olumlu senaryolar (N içinde X): simüle edilen N yol arasından, belirlenen zaman ufkunda geçersizleşmeden önce hedefe ulaşanların sayısıdır.
• Geçersizleşme: ulaşıldığında senaryoyu geçersiz kılan seviyedir.
• Beklenen değer (R): simüle edilen yolların ortalama sonucudur; giriş ile geçersizleşme arasındaki mesafenin katlarıyla ifade edilir.
• Kesin olmayan sonuç: beklenen değer aralığı sıfırı içerdiğinde gösterilir. Bu aralık model hatasını değil, yalnızca simülasyonun kendi gürültüsünü ölçer.

Bu sayılar modelin davranışını tanımlar; bir olayın gerçek gerçekleşme olasılığını veya başarı oranını göstermez. Çok sayıda olumlu durum içeren bir senaryo gerçekleşmeyebilir.

Her AIM modeli analiz başına farklı sayıda senaryo simüle eder: AIM Flash 1.000, AIM Pro 5.000, AIM Ultra 10.000 ve AIM Apex 25.000. Sayının artması simülasyonun kendi gürültüsünü azaltır ve çözünürlüğünü artırır; piyasayı daha öngörülebilir kılmaz ve daha iyi sonuçları garanti etmez.

• Model kronolojik ve izole biçimde değerlendirilir: geçmişteki her tarihte mevcut verilerle simülasyon yapılır ve gelecekteki bilgi kullanılmadan sonraki gerçekleşmelerle karşılaştırılır.
• Kalite, kalibrasyon ölçütleriyle (Brier skoru, logaritmik kayıp ve kalibrasyon eğrileri) ölçülür; aynı getiri/risk oranındaki rastgele yürüyüş, önceki tarihsel sıklık ve tarihsel simülasyonsuz oynaklık modeli gibi basit referanslarla karşılaştırılır. Modelin bilgi sağlayıp sağlamadığını yalnızca bu karşılaştırma gösterir.
• Sonuçlar model sürümüne göre ayrılır; aynı mum içindeki belirsiz durumlar dışarıda bırakılır.
• Sonradan incelenebilmesi için her analiz varlık, zaman ufku, veri zamanı, model sürümü ve senaryo sayısıyla kaydedilir.

• Tüm piyasa kapanışlarını, tatilleri veya gelecekteki ani oynaklık değişimlerini kapsamaz.
• Haberleri veya beklenmeyen olayları öngörmez; bir makroekonomik veri herhangi bir senaryoyu geçersiz kılabilir.
• Orta fiyatlar ve sabit alış-satış farkıyla çalışır; gerçek işlem gerçekleşmeni veya aracı kurumunun emir defterini yeniden üretmez.
• Modelin geçmişteki olumlu sonuçları gelecekteki performansı doğrulamaz.

Senaryolar, piyasa analizinde kullanabileceğin bilgilerdir. AIM işlemlerini veya risk tutarını seçmez: bu kararlar ve sonuçları sana aittir.